Eaton Vance avea la finele lunii septembrie o expunere de 22 milioane de dolari pe piaţa românească, potrivit raportărilor grupului, care investeşte pe Bursa locală prin intermediul a două fonduri de investiţii, Eaton Tax-Managed Emerging Markets Fund şi Eaton Structured Emerging Markets Fund.
Ambele au investit în aceleaşi companii, în portofoliul lor regăsindu-se acţiuni din sectorul petrolier, bancar, farma, dar şi din construcţii. Cele mai mari pachete sunt cele de la băncile BRD şi Banca Transilvania, alături de acestea fondurile mai deţinând acţiuni şi la Petrom, Rompetrol Rafinare, Antibiotice, Biofarm şi Impact.
Grupul administrează la nivel global active de 157 miliarde de dolari, potrivit situaţiei de la finele lunii septembrie. Dintre fondurile cu care este prezent pe piaţa românească, cel mai mare este Eaton Tax-Managed Emergind Markets, cu active nete de 1,57 miliarde de dolari.
Eaton Vance a început să cumpere la BVB în al doilea trimestru al anului trecut, achiziţii mai mari realizând şi în primul trimestru din 2009. Intrarea relativ recentă pe piaţa locală i-a permis astfel să ajungă unul dintre principalii investitori străini de la BVB, în condiţiile în care fondurile care erau prezente de mai mulţi ani au suferit pierderi importante atunci când piaţa a fost pe trend descendent.
Cel mai mare investitor străin de la Bursă, Julius Baer, ajunsese la o expunere de circa 85 milioane de dolari la sfârşitul lunii iulie, de când datează ultimele raportări, faţă de peste 450 milioane de dolari în iulie 2007, perioada de vârf a Bursei. Creşterea pieţei din trimestrul al treilea se estimează că a urcat valoarea portofoliului.
Aşa s-a întâmplat, de exemplu, cu fondurile suedezilor de la East Capital, care au ajuns la finele trimestrului al treilea la o expunere de aproape 33 milioane de euro, în creştere cu 38% faţă de primul semestru.
Principalele deţineri ale fondurilor East Capital sunt SIF-urile şi Petrom, companii care în trimestrul al treilea s-au apreciat puternic, indicele BET-FI câştigând aproape 52%, în timp ce Petrom s-a apreciat cu 12%.
East Capital investeşte pe Bursa de Valori Bucureşti (BVB) prin patru fonduri, respectiv Eastern European, Balkan, East Capital (Lux) Convergence Eastern European, (Lux) Eastern European, ultimele două fiind înregistrate în Luxemburg.
Cea mai mare expunere pe Bursa de la Bucureşti o are fondul Balkan, acesta deţinând la finele lunii septembrie plasamente în valoare de aproape 20 milioane de euro. România este a doua ţară, după Turcia, în ceea ce priveşte investiţiile realizate, în condiţiile în care 13,7% din activele Balkan au fost plasate pe BVB.
Valoarea acţiunilor româneşti în portofoliul fondului Eastern European ajungea la sfârşitul trimestrului al treilea la 11,67 milioane de euro, în creştere faţă de valoarea de 8,7 mil. euro la finele primului semestru. Principalele investiţii pe Bursa locală erau SIF-urile şi Petrom, potrivit datelor publicate de East Capital.
Cele două fonduri înregistrate în Luxemburg, respectiv Convergence Eastern European Fund şi Eastern European Fund, deţineau împreună acţiuni româneşti în valoare de 1,21 milioane de euro.
Convergence Eastern European Fund avea o expunere de 5,4% din active pe România, fiind a opta ţară ca expunere, după ţări precum Polonia, Cehia, Turcia, Ungaria sau Austria.
